2014年7月31日現在の、私Kapokの資産運用の概況を投稿します。

1. 基本情報

運用総額：6,725千円
基準価額：13,282円
低リスク資産比率：48.6%
損益：+1,475千円

※低リスク資産：
現金(円)、国内債券(円建)、海外債券(円建/為替ヘッジ付)等を低リスク資産として分類しています。

2. 売買・他

前回運用概況について記事を投稿した2014年4月24日以降の取引です。

2-1 運用用資産の増資

2014年5月に、130千円 を運用用資産として証券口座に追加投入しました。

2-2 売買銘柄

買：
SMT グローバル債券インデックス・オープン（為替ヘッジあり）
SMT 米ドル建新興国債券インデックス・オープン（為替ヘッジあり）

売：
なし

3. 今後の入金規則の変更について

今まで月々支払う家賃を、ネットで振込む際に、そのついでとして運用資産をネット証券の口座に入金していました。ところが家賃振込みを自動化したために、入金そのものが億劫になりました。

これを受け、従来の変則型ドル・コスト平均法（含み益時：月々30千円の入金　含み損時：月々50千円の入金）による積立投資を取り止めます。

今後は半年に1度程度、運用しているリスク資産の時価を見ながら柔軟に入金・有価証券の売買を行います。（シンプルなバリュー平均法による投資を行うつもりです。）詳細決まりましたら、運用規則の改定という形でブログで紹介するつもりです。

4. 今後の運用状況公開頻度の変更について

2010年終わりごろから、概ね3ヶ月に1度運用状況をブログ公開していましたが、これも入金頻度の変更に伴い、半年～1年に1度の公開に変更します。

2014年4月24日現在の、私Kapokの資産運用の概況を投稿します。
運用成績は3ヶ月に1度の頻度で公開しています。

1. 基本情報

運用総額：6,377千円
基準価額：12,852円
低リスク資産比率：48.4%
損益：+1,257千円

※低リスク資産：
現金(円)、国内債券(円建)、海外債券(円建/為替ヘッジ付)等を低リスク資産として分類しています。

2. 売買・他

前回運用概況について記事を投稿した2014年1月16日以降の取引です。

2-1 運用用資産の増資

2014年2月、4月に、合計 90千円 を運用用資産として証券口座に追加投入しました。

2-2 売買銘柄

ポートフォリオを見直し、下記の売買を行いました。

買：
ビックカメラ(3048.T）
三菱UFJフィナンシャル・グループ(8306.T)
いちご不動産投資(8975.T)
日本賃貸住宅(8986.T)
メルコホールディングス(6676.T)
積水ハウス(1928.T)

売：
REIT-ETF(1343.T)
パーク24(4666.T)
日特エン(6145.T)


これに加えて、投機的に日経平均先物ミニを売りました。（既に清算済）

3. 運用概況

この期間は日本株の不調を外国株でカバーする形になり、累計での損益は1,257千円の利益と、前回公開時（+1,275千円）と同水準になりました。

4. 今後の運用方針

今後も、運用総額に占める低リスク資産の比率が、概ね50%を維持するよう運用をしていきます。また、安定した資産形成を目的として、ポートフォリオの銘柄選択を行っていきます。

2014年1月16日現在の、私Kapokの資産運用の概況を投稿します。
運用成績は3ヶ月に1度の頻度で公開しています。

1. 基本情報

運用総額：6,305千円
基準価額：12,752円
低リスク資産比率：49.4%
損益：+1,275千円

※低リスク資産：
現金(円)、国内債券(円建)、海外債券(円建/為替ヘッジ付)等を低リスク資産として分類しています。

2. 売買・他

前回運用概況について記事を投稿した2013年10月24日以降の取引です。

2-1 運用用資産の増資

2013年12月、2014年1月に、合計 82千円 を運用用資産として証券口座に追加投入しました。

2-2 売買銘柄

リバランス（リスク資産を減らしたかった）のため「三菱UFJ世界国債インデックスファンド」を売却しました。また、プットオプション買・日経平均先物ミニを買いました。（既に清算済）

3. 運用概況

この期間も好調な投資環境でしたが、ファンドの前回からの基準価額の上昇は291円に留まりました。アセットアロケーションが保守的（リスク資産50%程度）であったことがその要因です。

4. 今後の運用方針

今後も、運用総額に占める低リスク資産の比率が、概ね50%を維持するよう運用をしていきます。また、安定した資産形成を目的として、ポートフォリオの銘柄選択を行っていきます。

2013年10月24日現在の、私Kapokの資産運用の概況を投稿します。
運用成績は3ヶ月に1度の頻度で公開しています。

1. 基本情報

運用総額：6,081千円
基準価額：12,461円
低リスク資産比率：48.5%
損益：+1,133千円

※低リスク資産：
現金(円)、国内債券(円建)、海外債券(円建/為替ヘッジ付)等を低リスク資産として分類しています。

2. 売買・他

前回運用概況について記事を投稿した2013年7月28日以降の取引です。

2-1 運用用資産の増資

2013年8月、9月、10月に、各30千円ずつ、合計 90千円 を運用用資産として証券口座に追加投入しました。

2-2 売買銘柄

①割安感から、Funds-i新興国債券ヘッジを買付しました。
②リバランスのために、ＰＲＵ海外債券マーケット・パフォーマーを売却しました。
③リバランスのために、ＪＰＭアジア株・アクティブ・オープンを売却しました。
④割安感から、また資源株の組み入れ比率を上げるために、ガスプロムを買付しました。

3. 運用概況

組み入れ銘柄のキングソフト（03888.HK）が大きく上昇し運用成果に寄与しました。これにより、Kapokファンドの低リスク資産比率は約50%と高いにも関わらず、ベンチマークとして意識しているバランスファンドに遜色ない基準価額の上昇を享受できました。

4. 今後の運用方針

今後も、運用総額に占める低リスク資産の比率が、概ね50%を維持するよう運用をしていきます。また、安定した資産形成を目的として、ポートフォリオの銘柄選択を行っていきます。

2013年7月28日現在の、私Kapokの資産運用の概況を投稿します。
運用成績は3ヶ月に1度の頻度で公開しています。

1. 基本情報

運用総額：5,751千円
基準価額：11,967円
低リスク資産比率：49.4%
損益：+893千円

※低リスク資産：
現金(円)、国内債券(円建)、海外債券(円建/為替ヘッジ付)等を低リスク資産として分類しています。

2. 売買・他

前回運用概況について記事を投稿した2013年4月25日以降の取引です。

2-1 運用用資産の増資

2013年5月、6月、7月に、各30千円ずつ、合計 90千円 を運用用資産として証券口座に追加投入しました。

2-2 売買銘柄

保有していた、1413:JP 桧家ＨＤを売却しました。

①リバランスのため
②第１四半期決算短信において、営業損失となった事
③スマートハウス事業の競争激化が予想される事

等の理由から売却をしました。

3. 運用概況

2013年5月～7月は、利益が＋90万円前後で推移しました。Kapokファンドの低リスク資産比率は約50%と高いために、ベンチマークとして意識しているバランスファンドと比べて、安定した値動きの推移に終わりました。

4. 今後の運用方針

今後も、運用総額に占める低リスク資産の比率が、概ね50%を維持するよう運用をしていきます。アベノミクスによる経済構造の変化を受け、この比率変更を検討する余地は十分にありますが、リスク許容度等の関係から、現状維持としておきます。

また、安定した資産形成を目的として、ポートフォリオの銘柄選択を行っていきます。